عادت أسهم وول ستريت للوقوف على قدميها هذا العام ، لتعويض الكثير من الأرض التي خسرتها بسبب ارتفاع أسعار الفائدة في عام 2022. امتد التشديد الشديد للسياسة النقدية من قبل الاحتياطي الفيدرالي إلى عام 2023 ، ولكن في جميع الاحتمالات فإن حملة مكافحة التضخم أقرب إلى النهاية من البداية.
ارتفع مؤشر S&P 500 بنسبة 15٪ لهذا العام حتى نهاية الأسبوع الماضي ، ليشق طريقه من التراجع بنسبة 19٪ في عام 2022 بأكمله ، حيث أدى ارتفاع العائدات على حسابات التوفير والسندات قصيرة الأجل إلى سحب السيولة من الأسهم. أدت الإثارة – وربما أكثر من مجرد ضجيج – حول إمكانيات الذكاء الاصطناعي (AI) إلى إشعال طفرة الكفاءة ، إلى زيادة أسهم التكنولوجيا مع الانكشاف على القطاع ، في حين أن أسعار الفائدة المتزايدة التي لا تزال تصعد البنوك الإقليمية من بين أكبر الخاسرين .
للحصول على رؤية واضحة للفائزين والخاسرين ، قمنا بحساب الأسهم ذات العوائد الأفضل والأسوأ بين الأسهم ذات الرسملة الكبيرة في S&P 500 هذا العام حتى 16 يونيو.
أفضل المؤدين بقيادة Tech
على قمة الحزمة توجد شركة Silicon Valley لتصنيع الرقائق Nvidia. مع عائد ضخم من العام حتى تاريخه بنسبة 192 ٪ ، انضمت شركة البرمجيات مؤخرًا إلى قائمة النخبة من الشركات التي تبلغ قيمتها 1 تريليون دولار أو أكثر. تتبع الشركة شركة آبل فقط
AAPL
(2.9 تريليون دولار) ، مايكروسوفت
MSFT
(2.6 تريليون دولار) أرامكو السعودية (2.1 تريليون دولار) وجوجل
جوجل
الشركة الأم ألفابت (1.6 تريليون دولار) وأمازون
AMZN
(1.3 تريليون دولار).
تستفيد Nvidia من زيادة الطلب العالمي على الذكاء الاصطناعي أو إنشاء المحتوى والحوسبة المتسارعة حيث تسعى الشركات الكبرى إلى دمج التكنولوجيا في أعمالها.
تجاوزت عائدات Nvidia في الربع الأول البالغة 7.2 مليار دولار توقعات محللي الأبحاث ، مدفوعة إلى حد كبير بنمو بنسبة 14 ٪ في المبيعات في قسم مركز البيانات بالشركة. يمكن أن تساعد إصدارات وحدات معالجة الرسوم (GPU) من Nvidia المصممة في الأصل لألعاب الفيديو أجهزة الكمبيوتر على التعلم بدون مبرمجين ، مما يجعل الرقائق ضرورية لشركات السحابة وشركات الإنترنت التي تتطلع إلى تدريب ونشر الذكاء الاصطناعي التوليدي.
تتوقع Nvidia أن تنمو إيرادات هذا الربع إلى حوالي 11 مليار دولار ، ارتفاعًا من 6.7 مليار دولار في العام السابق ، وزيادة توقعات المستثمرين لتحقيق المزيد من المكاسب. الرابح رقم 2 هذا العام هو Meta ، صاحب Facebook و Instagram و WhatsApp. عادت الأسهم بنسبة 134 ٪ على خلفية تصميم الرئيس التنفيذي مارك زوكربيرج لخفض تكاليف التشغيل ، وانتعاشًا من انخفاض عام 2022 بأكمله بنسبة 64 ٪ ، واستثمارها في الذكاء الاصطناعي.
تم تسريح ما يقرب من 21000 موظف في ميتا في جولات متعددة من تخفيضات الوظائف التي بدأت في نوفمبر. في الآونة الأخيرة ، كشفت شركة Silicon Valley العملاقة عن تقنية الذكاء الاصطناعي التوليدية الخاصة بها ، مما يمكّن المستخدمين من تطوير برامج الدردشة الخاصة بهم ويحتمل أن تكون Meta منافسًا لعملاق التكنولوجيا Microsoft و Google في المجال الناشئ.
فيما يلي أفضل خمسة أسهم أداءً في S&P 500 حتى 16 يونيو:
- نفيديا 192٪
- ميتا ، 134٪
- تسلا
TSLA
112٪ - أجهزة مايكرو المتقدمة
AMD
، 96٪ - كرنفال 93٪
أسوأ أداء يسير حسب الطبق
كان Dish Network هو الأسوأ أداء ، حيث امتد انخفاض السوق بنسبة 57 ٪ في عام 2022 ، وهو أسوأ عام للشركة منذ الأزمة المالية العالمية. وخسرت 54٪ إضافية هذا العام.
هذا العام ، أدى تقلص هامش التشغيل ، والهجمات الإلكترونية على البنية التحتية لتكنولوجيا المعلومات ، وأعباء الديون المرتفعة ، والمنافسة المتزايدة في صناعة بث الفيديو إلى الضغط على الأسهم.
تخسر شركة Dish Network ، ثاني أكبر مزود للتلفزيون الفضائي في الولايات المتحدة ، عدد المشتركين ، مما يضغط على هامش ربحها. تقلصت قاعدة المشتركين في الربع الأول بعد هجوم إلكتروني في فبراير على أنظمة تكنولوجيا المعلومات أدى إلى تعطيل خدماتها وتسبب أحد المساهمين في رفع دعوى قضائية جماعية للطعن في فشل النظام.
في عام 2022 ، حققت الشركة عائدات بقيمة 16.7 مليار دولار ، بانخفاض عن 17.9 مليار دولار في العام السابق بفضل ضعف المبيعات في قطاعي اللاسلكي والتلفزيون للأعمال. وانخفض الهامش التشغيلي إلى 12٪ ، منخفضًا عن مستوى العام السابق البالغ 18٪. انخفض صافي الدخل إلى 2 مليار دولار من 3.2 مليار دولار. في الربع الأول ، تقلص الهامش التشغيلي إلى 8.2٪ حيث انخفضت المبيعات إلى 3.96 مليار دولار من 4.33 مليار دولار في العام السابق.
مقدما لقطع غيار السيارات
AAP
، بانخفاض 53٪ ، يأتي في المرتبة الثانية بين المتقاعسين. جاء معظم هذا الانخفاض بعد خسارة أرباح الربع الأول من العام ، بالإضافة إلى التوقعات وتخفيضات الأرباح التي دفعت محللي وول ستريت إلى تخفيض تصنيف الشركة.
ثلاثة بنوك إقليمية – زيون بانكورب
صهيون
، KeyCorp
مفتاح
وكوميريكا
CMA
– خرج من قائمة أسوأ الشركات أداءً. بعد انهيار بنك وادي السيليكون ، تزايدت المخاوف بشأن الخسائر غير المحققة في الميزانية العمومية.
وشهدت الودائع الثلاثة انخفاضًا في الودائع في الربع الأول مقارنة بالفترة نفسها من العام الماضي. وانخفض متوسط ودائع Zions Bancorp بنسبة 15٪ إلى 70.2 مليار دولار ، وتراجع KeyCorp بنسبة 5٪ إلى 143.4 مليار دولار ، بينما انخفض متوسط إيداع Comerica بنسبة 17٪ إلى 64.7 مليار دولار.
في ما يلي أسوأ خمسة أسهم أداءً لهذا العام في S&P 500 حتى 16 يونيو 2023:
1. شبكة الأطباق ، -54٪
2. قطع غيار السيارات المتقدمة ، -53٪
3 – زيون بانكورب ، -43٪
4. KeyCorp ، -42٪
5. Comerica ، -37٪