- يجذب سعر الذهب بعض المشترين لليوم الثاني على التوالي يوم الجمعة.
- رهانات خفض أسعار الفائدة من بنك الاحتياطي الفيدرالي تبقي الدولار الأمريكي في موقف دفاعي وتدعم المعدن الثمين.
- إن تضاؤل احتمالات قيام بنك الاحتياطي الفيدرالي بتيسير أكثر قوة قد يحد من المكاسب قبل مؤشر أسعار المنتجين الأمريكي.
يشهد سعر الذهب (XAU/USD) بناء على الارتداد الجيد لليوم السابق من منطقة 2600 دولار، أو أدنى مستوى له خلال ثلاثة أسابيع تقريبًا ويكتسب زخمًا إيجابيًا لليوم الثاني على التوالي يوم الجمعة. ويدعم هذا الزخم توقعات بأن مجلس الاحتياطي الفيدرالي سيواصل خفض أسعار الفائدة وسط إشارات على ضعف سوق العمل. وهذا بدوره يبقي المضاربين على ارتفاع الدولار الأمريكي في موقف دفاعي دون أعلى مستوى منذ منتصف أغسطس، والذي، إلى جانب نغمة المخاطرة الأكثر ليونة، تبين أنه من العوامل الرئيسية التي تدفع التدفقات نحو المعدن الأصفر الذي لا يدر عائدًا.
وفي الوقت نفسه، فإن أرقام التضخم الاستهلاكي في الولايات المتحدة التي جاءت أقوى من المتوقع تقضي على إمكانية قيام بنك الاحتياطي الفيدرالي بتخفيض كبير آخر في أسعار الفائدة وتساعد في الحد من الجانب السلبي للدولار. هذا، إلى جانب الآمال بأن الصين ستعلن عن المزيد من إجراءات التحفيز المالي يوم السبت، لتعزيز النمو في ثاني أكبر اقتصاد في العالم، قد يكبح جماح المعدن النفيس الذي يعتبر ملاذًا آمنًا. وهذا بدوره يتطلب بعض الحذر قبل وضع رهانات صعودية قوية حول زوج الذهب/الدولار XAU/USD ووضع مراكز لحركة صعودية أخرى قبل إصدار مؤشر أسعار المنتجين الأمريكي (PPI).
الملخص اليومي محركات السوق: يستمد سعر الذهب الدعم من رهانات خفض أسعار الفائدة من بنك الاحتياطي الفيدرالي، وحركة سعر الدولار الأمريكي الضعيفة
- أفادت وزارة العمل الأمريكية يوم الخميس أن مؤشر أسعار المستهلك الرئيسي ارتفع بنسبة 2.4٪ في الأشهر الـ 12 حتى سبتمبر، في حين ارتفع المقياس الأساسي، الذي يستثني أسعار المواد الغذائية والطاقة، بنسبة 3.3٪.
- وقد غذت بيانات التضخم الاستهلاكي الأمريكية القوية التكهنات حول تباطؤ وتيرة تخفيضات أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي ورفعت الدولار الأمريكي إلى أعلى مستوى له منذ شهرين تقريبًا، على الرغم من أن رد الفعل الأولي تلاشى بسرعة إلى حد ما.
- ارتفع عدد الأمريكيين الذين يسعون للحصول على إعانات البطالة بمقدار 33.000، ليصل إلى 258.000 معدلة موسميا في الأسبوع المنتهي في 5 أكتوبر مقابل 230.000 المتوقعة، وأشار إلى علامات الضعف في سوق العمل الأمريكي.
- ونظرًا لأن بنك الاحتياطي الفيدرالي قد حول تركيزه نحو الحصول على الحد الأقصى من فرص العمل المستدامة، تشير البيانات المختلطة إلى أن البنك المركزي الأمريكي سيواصل خفض أسعار الفائدة ويستمر في الاستفادة من سعر الذهب الذي لا يدر عائدًا.
- وفي الوقت نفسه، تمكن العائد على السندات الحكومية الأمريكية القياسية لأجل 10 سنوات من الصمود فوق عتبة 4٪، مما يعمل بمثابة رياح خلفية للدولار وقد يحد من أي مكاسب أخرى لزوج XAU/USD.
- ستعقد وزارة المالية الصينية إحاطة إعلامية يوم السبت وستصدر المزيد من التفاصيل حول إجراءات التحفيز المالي، مما يدعم معنويات المخاطرة ويساهم في الحد من أي ارتفاع ملموس للسلعة.
- يتطلع المتداولون الآن إلى صدور تقرير مؤشر أسعار المنتجين الأمريكي (PPI)، والذي سيدفع الطلب على الدولار الأمريكي وينتج فرصًا قصيرة المدى حول المعدن الثمين قبيل عطلة نهاية الأسبوع.
الآفاق الفنية: قد يواجه سعر الذهب مقاومة بالقرب من منطقة 2670-2672، مع بقاء الميل الصعودي
من منظور فني، فإن الارتداد الجيد خلال الليل من بالقرب من علامة 2600 دولار والتحرك اللاحق مرة أخرى فوق نقطة الدعم الثابتة البالغة 2630 دولارًا والتي تحولت إلى مقاومة يفضل المتداولين الصعوديين. علاوة على ذلك، فإن مؤشرات التذبذب على الرسم البياني اليومي تستقر في المنطقة الإيجابية وتشير إلى أن المسار الأقل مقاومة لسعر الذهب هو الاتجاه الصعودي. ومن ثم، فإن بعض القوة اللاحقة نحو الحاجز الأفقي الذي يتراوح بين 2657 و2658 دولارًا، في طريقه إلى منطقة العرض التي تتراوح بين 2670 و2672 دولارًا، تبدو كاحتمال واضح. قد يؤدي الزخم في النهاية إلى رفع زوج XAU/USD إلى أعلى مستوى على الإطلاق، حول منطقة 2685-2686 دولارًا التي تم لمسها في سبتمبر. يتبع ذلك عن كثب علامة 2700 دولار، والتي إذا تم تجاوزها ستمهد الطريق لتمديد الاتجاه الصعودي الراسخ منذ عدة أشهر.
على الجانب الآخر، يبدو أن أدنى مستوى في الجلسة الآسيوية، حول منطقة 2630-2628 دولارًا، يحمي الآن الاتجاه الهبوطي المباشر، والذي أدناه يمكن أن يتحدى سعر الذهب الدعم المحوري البالغ 2600 دولار. سيُنظر إلى الاختراق المقنع تحت الأخير على أنه حافز جديد للمتداولين الهبوطيين ويمهد الطريق لخسائر أعمق. قد يقوم زوج XAU/USD بعد ذلك بتمديد الانخفاض التصحيحي نحو الدعم التالي ذي الصلة بالقرب من منطقة 2560 دولارًا في طريقه إلى منطقة 2535-2530 دولارًا قبل أن ينخفض في النهاية إلى العلامة النفسية 2500 دولار.