يحوم سعر الذهب بالقرب من أعلى مستوى له في أسبوعين قبل الأسبوع الأمريكي المليء بالبيانات

يشارك:

• لا يزال سعر الذهب في نطاق ضيق، أعلى بقليل من 2030 دولارًا، حيث يتداول الدولار الأمريكي بشكل جانبي.
• وقال بنك الاحتياطي الفيدرالي ويليامز إن تخفيضات أسعار الفائدة من المرجح أن تكون في وقت لاحق من هذا العام.
• وينتظر المستثمرون بيانات التضخم الأساسية في نفقات الاستهلاك الشخصي في الولايات المتحدة للحصول على توجيهات جديدة.

يتماسك سعر الذهب (XAU/USD) في نطاق ضيق خلال الجلسة الأوروبية يوم الاثنين، حيث يتم تهميش المستثمرين قبل الإصدارات الاقتصادية الحاسمة هذا الأسبوع. لا يزال الاتجاه الصعودي في سعر الذهب مقيدًا بسبب التصريحات المتشددة لمجلس الاحتياطي الفيدرالي بشأن أسعار الفائدة، في حين أن التوترات المحيطة بأزمة الشرق الأوسط قد حدت من الاتجاه الهبوطي.

ويكرر صناع السياسة في بنك الاحتياطي الفيدرالي التأكيد على أن تخفيضات أسعار الفائدة من المرجح أن تكون في وقت لاحق من هذا العام. ومع ذلك، لم يقدم أحد إطارًا زمنيًا مفصلاً حيث لا يزال المسؤولون يفتقرون إلى الأدلة على أن التضخم سينخفض ​​بشكل مستدام إلى هدف 2٪.

يرتبط الأداء الضعيف في سعر الذهب أيضًا بالدولار الأمريكي، والذي يتم تداوله بشكل جانبي على نطاق واسع حيث يحول المستثمرون تركيزهم نحو بيانات مؤشر أسعار الإنفاق الاستهلاكي الشخصي الأساسي في الولايات المتحدة لشهر يناير. ومن المرجح أن يؤثر مقياس التضخم المفضل لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي، والذي سيتم نشره يوم الخميس، على توقعات السوق لخفض أسعار الفائدة. ويتداول مؤشر الدولار الأمريكي (DXY)، الذي يتتبع قيمة العملة الأمريكية مقابل ست عملات رئيسية، بالقرب من 103.80.

الملخص اليومي لمحركات السوق: يتحرك سعر الذهب في اتجاه جانبي للدولار الأمريكي

• يتداول سعر الذهب أقل بقليل من أعلى مستوى له في أسبوعين عند 2040 دولارًا، حيث لا يزال المستثمرون غير متأكدين بشأن توقيت تخفيض أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي. ونظرًا لضغوط الأسعار الصعبة والاقتصاد الأمريكي المرن، فإن بنك الاحتياطي الفيدرالي غير مهتم بخفض أسعار الفائدة على الإقراض الرئيسي في وقت مبكر. وقد أدى هذا إلى تقييد الاتجاه الصعودي في الذهب.
• ومع ذلك، لا تزال حالة عدم اليقين الجيوسياسي تقدم الدعم للسبائك على الرغم من تعميق المحادثات حول وقف إطلاق النار بين إسرائيل وفلسطين. ومن المقرر أن تستضيف قطر هذا الأسبوع مفاوضات وقف إطلاق النار. وفي الوقت نفسه، تتدهور الأوضاع في غزة بشكل أكبر، حيث انخفض تسليم المساعدات الإنسانية بشكل كبير في الشهر الماضي بسبب القصف المكثف من قبل الجيش الإسرائيلي.
• بالإضافة إلى ذلك، يواصل الجيشان الأمريكي والبريطاني مهاجمة مواقع الحوثيين في اليمن ردًا على مهاجمة السفن التجارية في البحر الأحمر.
• على جبهة الولايات المتحدة، سوف يركز المستثمرون بشدة على بيانات مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسية لشهر يناير، والتي من المرجح أن تؤثر على توقعات السوق لتخفيض أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي.
• تُظهر أداة CME FedWatch أنه من غير المتوقع تخفيض أسعار الفائدة في اجتماعات السياسة في مارس ومايو. هناك احتمال بنسبة 54% أن يتم الإعلان عن خفض سعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في اجتماع يونيو، مما سيؤدي إلى انخفاض أسعار الفائدة في نطاق 5.00%-5.25%.
• وفي الوقت نفسه، فإن الحفاظ على السرد المتشدد من قبل صناع السياسة في بنك الاحتياطي الفيدرالي قد أدى إلى تراجع توقعات التخفيضات المبكرة في أسعار الفائدة.
• في الأسبوع الماضي، أعرب محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي كريستوفر والر عن حذره فيما يتعلق بوتيرة تخفيضات أسعار الفائدة عندما قال إنه يريد أن يرى بيانات التضخم لشهرين إضافيين على الأقل للحكم على ما إذا كانت الأرقام العنيدة في يناير مجرد نتوء قصير الأجل.
• على العكس من ذلك، قال رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك، جون ويليامز، إن وجهة نظره بشأن الاقتصاد لم تتغير بشكل كبير بسبب الانخفاض المفاجئ في بيانات التضخم لشهر يناير. وعندما سئل جون ويليامز عن توقيت تخفيض أسعار الفائدة، قال إنه يمكن الإعلان عن تخفيضات أسعار الفائدة في وقت لاحق من هذا العام.

التحليل الفني: يتحرك سعر الذهب فوق مستوى 2,030 دولارًا

يتم تداول سعر الذهب في نطاق ضيق فوق 2030 دولارًا، حيث ينتظر المستثمرون المزيد من التوجيهات بشأن أسعار الفائدة. الاتجاه على المدى القريب صعودي بعض الشيء، حيث يتم تداول الذهب فوق المتوسطين المتحركين الأسيين لـ 20 يومًا و50 يومًا (EMAs)، والذي يبلغ حوالي 2,020 دولارًا.

يتم تداول المعدن الأصفر ضمن نمط الرسم البياني المثلث المتماثل الذي تم تشكيله على إطار زمني يومي. يقترب المعدن الثمين تدريجيًا من الحد المنحدر للنموذج المذكور أعلاه، والذي تم رسمه بدءًا من أعلى مستوى سجله في 28 ديسمبر عند 2088 دولارًا. تم وضع الحد الصعودي لنمط الرسم البياني من أدنى مستوى في 13 ديسمبر عند 1973 دولارًا.

يمكن للمثلث أن يندلع في أي من الاتجاهين. ومع ذلك، فإن الاحتمالات ترجح بشكل هامشي التحرك في اتجاه الاتجاه قبل تشكيل المثلث – في هذه الحالة، لأعلى. يشير الاختراق الحاسم فوق أو أسفل خطوط حدود المثلث إلى أن الاختراق جارٍ.

يتأرجح مؤشر القوة النسبية لـ 14 فترة في منطقة 40.00-60.00، مما يشير إلى التردد بين المستثمرين.