- ويتبع مؤشر داو جونز المؤشرات الأخرى على انخفاض يوم الجمعة.
- انخفض مؤشر ثقة المستهلك في UoM.
- انخفضت رهانات خفض أسعار الفائدة لشهر يونيو إلى 60%.
انخفض مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA) بحوالي نصف بالمائة مع اقتراب الأسواق من جرس الإغلاق يوم الجمعة مع انخفاض الأسهم الأمريكية على نطاق واسع خلال اليوم. يؤدي التراجع الممتد في قطاعي التكنولوجيا والاتصالات إلى انخفاض المتوسطات، مع مكاسب محدودة للحفاظ على توازن مؤشر داو جونز مع تراجع الأسواق في عطلة نهاية الأسبوع.
وفقًا لأداة FedWatch الخاصة ببورصة شيكاغو التجارية، فإن العقود الآجلة لأسعار الفائدة تسعر احتمالًا بنسبة 41٪ تقريبًا لعدم تحرك سعر الفائدة من بنك الاحتياطي الفيدرالي في دعوة البنك المركزي الأمريكي لسعر الفائدة في يونيو. ترى أسواق المال أن هناك فرصة تزيد عن 90% لعدم قيام بنك الاحتياطي الفيدرالي بتخفيض أسعار الفائدة في بياني سعر الفائدة لشهري مارس ومايو. من المقرر أن يعلن بنك الاحتياطي الفيدرالي عن سعر الفائدة التالي وتحديث ملخص Dot Plot الداخلي لبنك الاحتياطي الفيدرالي لتوقعات أسعار الفائدة الأسبوع المقبل في الساعة 1800 بتوقيت جرينتش يوم الأربعاء.
امتد قطاع التكنولوجيا إلى تراجع لمدة أربعة أيام بعد أن بلغ ذروته يوم الاثنين، متراجعًا بنسبة 1.3٪ إضافية يوم الجمعة. ويأتي الانخفاض بنسبة 1.2% في قطاع خدمات الاتصالات خلف تراجع قطاع التكنولوجيا. ارتفع قطاع المواد باللون الأخضر يوم الجمعة ولكنه لم يفعل الكثير لموازنة الخسائر الرئيسية، حيث ارتفع بنسبة ضئيلة بلغت 0.23%.
أخبار داو جونز
كانت معظم الأسهم المدرجة في مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA) في المنطقة الحمراء يوم الجمعة، مع قيادة شركة Salesforce Inc. (CRM) الخاسرة، حيث انخفضت بنسبة 3٪ تقريبًا لتغلق عند 294.33 دولارًا. وحذت شركتا أمازون (AMZN) وشركة مايكروسوفت (MSFT) حذوهما، حيث سجلتا جرس الإغلاق بانخفاض 2.42% و2.07% على التوالي.
(MMM) تعافت في وقت متأخر من يوم الجمعة لتغلق على ارتفاع بنسبة 1.82% خلال اليوم، لتنتهي عند 105.00 دولارات، في حين احتلت شركة Caterpiullar Inc. (CAT) المركز الثاني، حيث ارتفعت بنسبة 1.48% وأنهت يوم الجمعة على مسافة قريبة من 347.00 دولارًا للسهم.
يتبع مؤشر داو جونز الصناعي مؤشراته المنخفضة يوم الجمعة ولكنه يغرق بشكل أبطأ من المؤشرات الأخرى، حيث انخفض بحوالي 0.6٪ خلال اليوم حيث خسر مؤشر ناسداك المركب نقطة مئوية كاملة وانخفض مؤشر S&P 500 بنسبة 0.7٪.
التوقعات الفنية لمؤشر داو جونز الصناعي
انخفض مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA) بعد أن واجه رفضًا خلال اليوم من منطقة العرض بالقرب من المقبض الرئيسي 39000.00، مسجلاً قاع اليوم عند 38606.59. لا يزال المؤشر يتداول فوق أدنى مستوى سجله في وقت مبكر من الأسبوع يوم الاثنين بالقرب من 38470.00، لكنه لا يزال منخفضًا بنسبة 1.4% عن ذروة عروض الأسبوع بالقرب من 39225.00.
يواصل مؤشر داو جونز التحرك بالقرب من أعلى مستوياته على الإطلاق الذي سجله في فبراير عند 39281.86، ولا يزال المؤشر مرتفعًا بأكثر من 19% من أدنى مستويات أكتوبر بالقرب من 32475.00.
مؤشر داو جونز الصناعي، الرسم البياني لمدة 5 دقائق
الأسئلة الشائعة حول داو جونز
يعد مؤشر داو جونز الصناعي أحد أقدم مؤشرات سوق الأسهم في العالم، وهو يتكون من أكثر 30 سهمًا تداولًا في الولايات المتحدة. المؤشر مرجح بالسعر وليس مرجح بالقيمة السوقية. ويتم حسابه عن طريق جمع أسعار الأسهم المكونة وتقسيمها على عامل يبلغ حاليا 0.152. تم تأسيس المؤشر على يد تشارلز داو، الذي أسس أيضًا صحيفة وول ستريت جورنال. وفي السنوات اللاحقة، تم انتقاده لعدم تمثيله على نطاق واسع بما فيه الكفاية لأنه يتتبع فقط 30 تكتلاً، على عكس المؤشرات الأوسع مثل مؤشر S&P 500.
هناك العديد من العوامل المختلفة التي تدفع مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA). الأداء الإجمالي للشركات المكونة التي تم الكشف عنها في تقارير أرباح الشركة ربع السنوية هو الأداء الرئيسي. تساهم بيانات الاقتصاد الكلي الأمريكية والعالمية أيضًا في تأثيرها على معنويات المستثمرين. يؤثر مستوى أسعار الفائدة، الذي يحدده الاحتياطي الفيدرالي (Fed)، أيضًا على مؤشر داو جونز الصناعي لأنه يؤثر على تكلفة الائتمان، الذي تعتمد عليه العديد من الشركات بشكل كبير. لذلك، يمكن أن يكون التضخم محركًا رئيسيًا بالإضافة إلى المقاييس الأخرى التي تؤثر على قرارات بنك الاحتياطي الفيدرالي.
نظرية داو هي طريقة لتحديد الاتجاه الأساسي لسوق الأوراق المالية طورها تشارلز داو. تتمثل الخطوة الأساسية في مقارنة اتجاه مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA) ومتوسط داو جونز للنقل (DJTA) ومتابعة الاتجاهات التي يتحرك فيها كلاهما في نفس الاتجاه فقط. الحجم هو معيار تأكيدي. تستخدم النظرية عناصر تحليل الذروة والقاع. تفترض نظرية داو ثلاث مراحل للاتجاه: التراكم، عندما تبدأ الأموال الذكية في الشراء أو البيع؛ والمشاركة العامة، عندما ينضم إليها الجمهور الأوسع؛ والتوزيع، عندما تخرج الأموال الذكية.
هناك عدد من الطرق لتداول DJIA. الأول هو استخدام صناديق الاستثمار المتداولة التي تسمح للمستثمرين بتداول مؤشر داو جونز الصناعي كأوراق مالية واحدة، بدلاً من الاضطرار إلى شراء أسهم في جميع الشركات الثلاثين المكونة. ومن الأمثلة الرائدة على ذلك هو SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA). تتيح عقود DJIA الآجلة للمتداولين التكهن بالقيمة المستقبلية للمؤشر وتوفر الخيارات الحق، ولكن ليس الالتزام، في شراء أو بيع المؤشر بسعر محدد مسبقًا في المستقبل. تمكن صناديق الاستثمار المشتركة المستثمرين من شراء حصة من محفظة متنوعة من أسهم DJIA وبالتالي توفير التعرض للمؤشر العام.
أسئلة وأجوبة بنك الاحتياطي الفيدرالي
يتم تشكيل السياسة النقدية في الولايات المتحدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي (الاحتياطي الفيدرالي). ويتولى بنك الاحتياطي الفيدرالي مهمتين: تحقيق استقرار الأسعار وتعزيز التشغيل الكامل للعمالة. والأداة الأساسية لتحقيق هذه الأهداف هي تعديل أسعار الفائدة. عندما ترتفع الأسعار بسرعة كبيرة للغاية ويكون التضخم أعلى من هدف بنك الاحتياطي الفيدرالي البالغ 2٪، فإنه يرفع أسعار الفائدة، مما يزيد من تكاليف الاقتراض في جميع أنحاء الاقتصاد. ويؤدي هذا إلى قوة الدولار الأمريكي (USD) لأنه يجعل الولايات المتحدة مكانًا أكثر جاذبية للمستثمرين الدوليين لحفظ أموالهم. عندما ينخفض التضخم إلى أقل من 2% أو عندما يكون معدل البطالة مرتفعًا جدًا، قد يخفض بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة لتشجيع الاقتراض، مما يؤثر على الدولار.
يعقد بنك الاحتياطي الفيدرالي (Fed) ثمانية اجتماعات للسياسة سنويًا، حيث تقوم اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC) بتقييم الظروف الاقتصادية واتخاذ قرارات السياسة النقدية. ويحضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة اثني عشر مسؤولاً من بنك الاحتياطي الفيدرالي – الأعضاء السبعة في مجلس المحافظين، ورئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك، وأربعة من رؤساء البنك الاحتياطي الإقليمي الأحد عشر المتبقين، الذين يخدمون لمدة عام واحد على أساس التناوب. .
في الحالات القصوى، قد يلجأ الاحتياطي الفيدرالي إلى سياسة تسمى التيسير الكمي (QE). التيسير الكمي هو العملية التي من خلالها يقوم بنك الاحتياطي الفيدرالي بزيادة تدفق الائتمان بشكل كبير في نظام مالي عالق. إنه إجراء سياسي غير قياسي يستخدم أثناء الأزمات أو عندما يكون التضخم منخفضًا للغاية. لقد كان السلاح المفضل لبنك الاحتياطي الفيدرالي خلال الأزمة المالية الكبرى في عام 2008. وهو يتضمن قيام بنك الاحتياطي الفيدرالي بطباعة المزيد من الدولارات واستخدامها لشراء سندات عالية الجودة من المؤسسات المالية. عادة ما يؤدي التيسير الكمي إلى إضعاف الدولار الأمريكي.
التشديد الكمي (QT) هو العملية العكسية للتيسير الكمي، حيث يتوقف بنك الاحتياطي الفيدرالي عن شراء السندات من المؤسسات المالية ولا يعيد استثمار رأس المال من السندات التي يحتفظ بها المستحقة، لشراء سندات جديدة. عادة ما يكون هذا إيجابيًا لقيمة الدولار الأمريكي.
