- انخفض سعر الذهب وسط بعض عمليات جني الأرباح قبل بيان رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي باول.
- تؤدي الرهانات المتزايدة على خفض سعر الفائدة الفيدرالي في يونيو إلى تقويض الدولار الأمريكي وتقديم الدعم للمعدن.
- تعمل المخاطر الجيوسياسية والمشاكل الاقتصادية في الصين أيضًا بمثابة رياح خلفية لزوج XAU/USD.
يتداول سعر الذهب (XAU/USD) بانحياز سلبي معتدل مع بداية الجلسة الأوروبية يوم الأربعاء ويتراجع أكثر بالقرب من أعلى مستوى له على الإطلاق والذي أعيد اختباره في اليوم السابق. يختار المتداولون تخفيف رهاناتهم الصعودية بعد الارتفاع القوي الأخير الذي شهده الأسبوع الماضي أو نحو ذلك وقبل شهادة رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول أمام الكونجرس. سيتم التدقيق في تصريحات باول بحثًا عن المزيد من الإشارات حول مسار خفض أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي، والذي سيلعب دورًا رئيسيًا في التأثير على ديناميكيات أسعار الدولار الأمريكي (USD) ويوفر زخمًا اتجاهيًا جديدًا للمعدن الأصفر الذي لا يدر عائدًا.
بصرف النظر عن هذا، سيواجه المتداولون يوم الأربعاء أيضًا صدور تقرير ADP الأمريكي حول التوظيف في القطاع الخاص وبيانات فرص العمل JOLTS. يمكن أن يساهم هذا أيضًا في إنتاج فرص قصيرة الأجل حول سعر الذهب قبل تفاصيل التوظيف الشهرية الرسمية في الولايات المتحدة، والمعروفة باسم تقرير الوظائف غير الزراعية (NFP) يوم الجمعة. في هذه الأثناء، فإن التوترات بشأن التوترات في الشرق الأوسط، والمخاوف بشأن التباطؤ في الصين والتكهنات بأن بنك الاحتياطي الفيدرالي سيبدأ في خفض أسعار الفائدة في يونيو، وهو ما يُنظر إليه على أنه يؤثر على الدولار، من شأنها أن تقدم الدعم للمعدن الثمين.
الملخص اليومي لمحركات السوق: أصبح المضاربون على ارتفاع أسعار الذهب حذرين قبل شهادة رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي باول
- أكدت البيانات الاقتصادية الأمريكية الأضعف التي صدرت يوم الثلاثاء توقعات السوق بأن بنك الاحتياطي الفيدرالي سوف يخفض أسعار الفائدة عاجلاً وليس آجلاً ويرفع سعر الذهب مرة أخرى إلى أعلى مستوياته على الإطلاق.
- أفاد معهد إدارة التوريدات (ISM) أن النشاط الاقتصادي في قطاع الخدمات توسع في فبراير للشهر الرابع عشر على التوالي، وإن كان بوتيرة أبطأ وسط انخفاض في التوظيف.
- بشكل منفصل، أظهرت البيانات التي نشرها مكتب الإحصاء التابع لوزارة التجارة الأمريكية أن إجمالي طلبيات المصانع انخفض بنسبة 3.6٪ على أساس شهري (-2.0٪ على أساس سنوي) في يناير بعد انخفاض بنسبة 0.3٪ في الشهر السابق.
- وبصرف النظر عن هذا، فإن التوترات الجيوسياسية المستمرة والمشاكل الاقتصادية في الصين أدت إلى تقليص شهية المستثمرين للأصول ذات المخاطر العالية وساهمت بشكل أكبر في دفع التدفقات نحو المعدن الثمين الذي يُنظر إليه على أنه ملاذ آمن.
- في هذه الأثناء، يختار الثيران تخفيف مواقفهم قبل شهادة رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول أمام الكونجرس، والتي ستوفر وضوحًا بشأن مسار سعر الفائدة وتوفر زخمًا جديدًا لزوج XAU/USD.
- وفقًا لأداة FedWatch الخاصة بمجموعة CME، تتوقع الأسواق احتمالًا بنسبة 70٪ أن يبدأ بنك الاحتياطي الفيدرالي في خفض أسعار الفائدة بحلول يونيو، مما يبقي ثيران الدولار الأمريكي في موقف دفاعي ويحد من الجانب الهبوطي للسلعة.
- سوف يستفيد المتداولون يوم الأربعاء أيضًا من إصدار تقرير ADP الأمريكي حول التوظيف في القطاع الخاص وبيانات فرص العمل JOLTS قبل تقرير الوظائف غير الزراعية الذي يتم مراقبته عن كثب يوم الجمعة.
التحليل الفني: قد يجذب سعر الذهب عمليات شراء منخفضة عند مستويات أدنى، ويبدو أن احتمال الاتجاه الصعودي قائم
ومن منظور فني، فإن مؤشر القوة النسبية (RSI) على الرسم البياني اليومي يظهر بالفعل ظروفًا مفرطة ويتطلب بعض الحذر للمتداولين الصعوديين. وبالتالي، سيكون من الحكمة انتظار بعض التماسك على المدى القريب أو التراجع المتواضع قبل تحديد المراكز لأي حركة صعودية أخرى على المدى القريب لسعر الذهب.
ومع ذلك، فإن أي انخفاض تصحيحي من المرجح أن يجد دعمًا جيدًا بالقرب من الرقم الكامل البالغ 2100 دولار. قد لا يزال يُنظر إلى أي انخفاض إضافي على أنه فرصة شراء ويظل محدودًا بالقرب من نقطة المقاومة الأفقية القوية التي تتراوح بين 2064 و2062 دولارًا. يجب أن يكون الأخير بمثابة نقطة محورية رئيسية، والتي إذا تم كسرها بشكل حاسم فسوف تشير إلى أن زوج XAU/USD قد وصل إلى قمة ويحول التحيز على المدى القريب لصالح المتداولين الهبوطيين.
على الجانب الآخر، يمكن أن توفر منطقة 2142-2144 دولارًا، أو أعلى مستوى على الإطلاق تم إعادة اختباره يوم الثلاثاء، بعض المقاومة وتحد من الاتجاه الصعودي لسعر الذهب. بعض عمليات الشراء اللاحقة ستدفع المعدن الأصفر إلى منطقة مجهولة وتمهد الطريق لمزيد من الحركة الصعودية على المدى القريب، ربما نحو العلامة النفسية 2200 دولار.
سعر الدولار الامريكي اليوم
يوضح الجدول أدناه نسبة التغير في الدولار الأمريكي (USD) مقابل العملات الرئيسية المدرجة اليوم. وكان الدولار الأمريكي هو الأقوى مقابل الفرنك السويسري.
| دولار أمريكي | يورو | GBP | نذل – وغد | دولار أسترالي | ين يابانى | دولار نيوزيلندي | الفرنك السويسري | |
| دولار أمريكي | 0.05% | 0.05% | -0.06% | -0.09% | -0.05% | 0.03% | 0.12% | |
| يورو | -0.05% | 0.00% | -0.09% | -0.11% | -0.09% | -0.01% | 0.08% | |
| GBP | -0.06% | -0.01% | -0.11% | -0.13% | -0.09% | -0.02% | 0.07% | |
| نذل – وغد | 0.06% | 0.10% | 0.12% | -0.02% | 0.00% | 0.07% | 0.19% | |
| دولار أسترالي | 0.09% | 0.15% | 0.11% | 0.02% | 0.04% | 0.11% | 0.21% | |
| ين يابانى | 0.05% | 0.09% | 0.07% | -0.01% | -0.04% | 0.08% | 0.14% | |
| دولار نيوزيلندي | -0.05% | 0.02% | 0.00% | -0.09% | -0.12% | -0.08% | 0.10% | |
| الفرنك السويسري | -0.12% | -0.07% | -0.07% | -0.17% | -0.20% | -0.15% | -0.08% |
تُظهر الخريطة الحرارية النسبة المئوية للتغيرات في العملات الرئيسية مقابل بعضها البعض. يتم اختيار العملة الأساسية من العمود الأيسر، بينما يتم اختيار العملة المقابلة من الصف العلوي. على سبيل المثال، إذا اخترت اليورو من العمود الأيسر وتحركت على طول الخط الأفقي إلى الين الياباني، فإن النسبة المئوية للتغيير المعروضة في المربع ستمثل اليورو (الأساس)/الين الياباني (عرض الأسعار).
أسئلة وأجوبة بنك الاحتياطي الفيدرالي
يتم تشكيل السياسة النقدية في الولايات المتحدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي (الاحتياطي الفيدرالي). ويتولى بنك الاحتياطي الفيدرالي مهمتين: تحقيق استقرار الأسعار وتعزيز التشغيل الكامل للعمالة. والأداة الأساسية لتحقيق هذه الأهداف هي تعديل أسعار الفائدة. عندما ترتفع الأسعار بسرعة كبيرة للغاية ويكون التضخم أعلى من هدف بنك الاحتياطي الفيدرالي البالغ 2٪، فإنه يرفع أسعار الفائدة، مما يزيد من تكاليف الاقتراض في جميع أنحاء الاقتصاد. ويؤدي هذا إلى قوة الدولار الأمريكي (USD) لأنه يجعل الولايات المتحدة مكانًا أكثر جاذبية للمستثمرين الدوليين لحفظ أموالهم. عندما ينخفض التضخم إلى أقل من 2% أو عندما يكون معدل البطالة مرتفعًا جدًا، قد يخفض بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة لتشجيع الاقتراض، مما يؤثر على الدولار.
يعقد بنك الاحتياطي الفيدرالي (Fed) ثمانية اجتماعات للسياسة سنويًا، حيث تقوم اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC) بتقييم الظروف الاقتصادية واتخاذ قرارات السياسة النقدية. ويحضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة اثني عشر مسؤولاً من بنك الاحتياطي الفيدرالي – الأعضاء السبعة في مجلس المحافظين، ورئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك، وأربعة من رؤساء البنك الاحتياطي الإقليمي الأحد عشر المتبقين، الذين يخدمون لمدة عام واحد على أساس التناوب. .
في الحالات القصوى، قد يلجأ الاحتياطي الفيدرالي إلى سياسة تسمى التيسير الكمي (QE). التيسير الكمي هو العملية التي من خلالها يقوم بنك الاحتياطي الفيدرالي بزيادة تدفق الائتمان بشكل كبير في نظام مالي عالق. إنه إجراء سياسي غير قياسي يستخدم أثناء الأزمات أو عندما يكون التضخم منخفضًا للغاية. لقد كان السلاح المفضل لبنك الاحتياطي الفيدرالي خلال الأزمة المالية الكبرى في عام 2008. وهو يتضمن قيام بنك الاحتياطي الفيدرالي بطباعة المزيد من الدولارات واستخدامها لشراء سندات عالية الجودة من المؤسسات المالية. عادة ما يؤدي التيسير الكمي إلى إضعاف الدولار الأمريكي.
التشديد الكمي (QT) هو العملية العكسية للتيسير الكمي، حيث يتوقف بنك الاحتياطي الفيدرالي عن شراء السندات من المؤسسات المالية ولا يعيد استثمار رأس المال من السندات التي يحتفظ بها المستحقة، لشراء سندات جديدة. عادة ما يكون هذا إيجابيًا بالنسبة لقيمة الدولار الأمريكي.