افتح ملخص المحرر مجانًا
رولا خلف، محررة الفايننشال تايمز، تختار قصصها المفضلة في هذه النشرة الأسبوعية.
يستهدف دويتشه بنك الأمريكتين لتعزيز أعماله التجارية ذات الدخل الثابت، كجزء من خطة لتوسيع بنكه الاستثماري وإعادة بناء عملياته في المنطقة.
قال رام ناياك، الذي يشارك في رئاسة البنك الاستثماري التابع لدويتشه بنك، إن المقرض الألماني يمكن أن يزيد إيرادات الدخل الثابت بنسبة 20 في المائة بين عامي 2023 و2027 من خلال “ملاحقة أصعب سوق في العالم، وهي الأمريكتين”.
على الرغم من أن دويتشه يحاول أيضًا بناء الذراع الاستشارية لبنكه الاستثماري لتعويض التقلبات وكثافة رأس المال للدخل الثابت، إلا أن جانب الدين يهيمن مع ذلك على إيرادات الخدمات المصرفية الاستثمارية، وهو ما يمثل أكثر من 80 في المائة من الإجمالي في عام 2023.
بعد الانزلاق إلى أدنى مستوياته بعد الأزمة في عام 2019، أعاد البنك بناء عملياته التجارية الأساسية عبر أسعار الفائدة والائتمان والأسواق الناشئة في السنوات الأخيرة، مما عزز الإيرادات في أوروبا وآسيا. ارتفعت الإيرادات من أعمال الدخل الثابت بنسبة 45 في المائة بين عامي 2019 و2023 لتصل إلى 8 مليارات يورو.
قال ناياك، الذي يدير عملية تداول الدخل الثابت، لصحيفة فاينانشيال تايمز إنه على الرغم من أن التوجه نحو الأمريكتين قد أتى بثماره بالفعل، إلا أن المنطقة لا تزال تتمتع بأكبر إمكانات نمو للأعمال.
“لقد تأهلنا إلى آسيا وأصبحنا أحد أفضل ثلاثة لاعبين. لقد أصلحنا أوروبا وأصبحنا من بين الثلاثة الأوائل. وقال: “إنها أمريكا التي نتخلف فيها”.
“هل أستطيع أن أرى 20 في المائة [revenue] نمو [in fixed income] من 2023 ليقول 2027؟ الجواب هو بالتأكيد، وسيكون المحرك الأكبر لذلك حتى الآن هو الأمريكتين.
يتم تصنيف دويتشه ضمن أكبر ثلاثة بنوك من حيث الدخل الثابت في أوروبا وآسيا، باستثناء المشتقات المدرجة والمقاصة، وفقا لتحالف غرينتش، مزود البيانات والمعايير، الذي يبني أرقامه على الإيرادات الداخلية لدويتشه، وتصنيف المنتجات والهيكل التنظيمي. لكنها فقط ضمن المراكز الثمانية الأولى في الأمريكتين.
“اللعبة برمتها بالنسبة لي هي أن أحتل هذا المركز المهيمن [in fixed income] قال ناياك: “في أوروبا وآسيا وتكرارها في الولايات المتحدة”. “لست بحاجة للوصول إلى أعلى ثلاثة مستويات في الولايات المتحدة، فهناك مكاسب هائلة في حصتي في السوق يمكنني تحقيقها من خلال ترسيخ نفسي كواحد من أفضل خمسة امتيازات واضحة.”
وتؤكد هذه التحركات طموحات دويتشه المتجددة فيما يتعلق ببنكه الاستثماري. قام الرئيس التنفيذي كريستيان سوينج بتصميم إصلاح شامل للوحدة بعد توليه منصبه في عام 2018، وعلى الأخص من خلال إلغاء أنشطة تداول الأسهم للمقرض الألماني.
في إطار الجهود المبذولة للفوز بحصة سوقية في الدخل الثابت، زاد دويتشه عدد الموظفين في أعماله في الأمريكتين – بما في ذلك الولايات المتحدة – بأكثر من 600 شخص على مدى السنوات الثلاث الماضية، حسبما قال أحد الأشخاص المطلعين على التفاصيل.
وقالوا إن حوالي نصف هؤلاء المعينين الجدد انضموا إلى مستوى المدير العام أو المدير، وسيواصل البنك التوظيف “بشكل انتقائي”.
شارك في التغطية أورتينكا ألياج في لندن
