ابق على اطلاع مع التحديثات المجانية
ببساطة الاشتراك في تبادل الأموال المتداولة Myft Digest – يتم تسليمها مباشرة إلى صندوق الوارد الخاص بك.
في وقت سابق من هذا العام ، جمع Morningstar البيانات التي أنشأتها صناديق الاستثمار الأمريكية أكبر ثروة للمستثمرين على مدار العقد الماضي. الشرب.
كانت القائمة تهيمن عليها بشكل طبيعي صناديق الفهرس الكبيرة. كانت القيم المتطرفة الوحيدة هي مزيج من أموال مجموعة العاصمة و contrafund's Fidelity ، وكانوا في هذا المزيج ببساطة بسبب حجمها الهائل. حتى نسبة مئوية متواضعة على كمية هائلة من AUM ستنتج عددًا كبيرًا من الدولارات من الثروة.
ومع ذلك ، حول مزود بيانات صناديق الاستثمار في الأسبوع الماضي انتباهه إلى الأموال التي دمرت أكثر القيمة على مدار العقد الماضي. هذا أكثر متعة ، حتى لو كان أي شخص قرأ Alphaville سيكون غير مدعوم من قبل القائمة.
كما لاحظت ، كانت أسهم التقنية الأمريكية القصيرة فكرة غير سليمة للغاية على مدار العقد الماضي. يرتفع صناديق الاستثمار المتداولة في SQQQ في Prosthares بنسبة 21.5 في المائة حتى الآن هذا العام ، لكن هذا لا يكفي لتخفيف الخسائر الضخمة التي تراكمتها في العقد حتى نهاية عام 2024.
الباقي في الغالب عبارة عن مزيج من صناديق الاستثمار المتداولة في مجال الاستفادة من الحيل والعكسية ، والتي لا يعجبها Alphaville. التسويق هو أن هذه أدوات تداول قصيرة الأجل ، ولكن الحقيقة هي أن الأشخاص الوحيدين الذين يكسبون الأموال منهم باستمرار هم رعاة الصندوق.
كما وضعت إيمي أرنوت من Morningstar وجيفري PTAK:
لدى ETFs العديد من الأشياء التي تسير عليها – بما في ذلك التكاليف المنخفضة ، والكفاءة الضريبية ، وعادة ما يكون نهج الاستثمار السلبي الذي يجعلها لبنات بناء مناسبة للمحافظ المتنوعة – ولكن يمكن أن يكون لها جانب مظلم. على سبيل المثال ، تركز بعض صناديق الاستثمار المتداولة على القطاعات أو الموضوعات المحددة بشكل ضيق ، مما قد يجعلها أكثر صعوبة على المستثمرين لاستخدامها بنجاح ويمكن أن تجتذب المضاربين.
ومع ذلك ، ربما تكون قد رصدت أيضًا أن صديقًا قديمًا لألفافيل يحرق إلى حد ما في القائمة أعلاه: صناديق Ark's Cathie Wood.
من المفيد ، أدرج Morningstar أيضًا أفضل 10 أسر صناديق صناديق التخلص من القيمة على مدار العقد الماضي ، وهنا حكم Ark Supreme.
هذا أمر رائع بشكل خاص بالنظر إلى أن أسهم التكنولوجيا المضاربة في Yolo-ing كانت بشكل عام أفضل تجارة في العقد. في الواقع ، سجلت صناديق ARK عوائد إجمالية إيجابية على مدار العقد الماضي ، لكنها ما زالت قادرة على تدمير مبلغ رائع من المال خلال هذه الفترة. إليكم شرح Morningstar:
شهد Ark ، موطن Ark Ark Innovation ETF Arkk ، أكبر خسائر إجمالية بالدولار. بعد الحصول على تدفقات الأصول الضخمة في عامي 2020 و 2021 (بلغ مجموعها ما يقدر بنحو 29.2 مليار دولار) ، تم إزالة أموالها في سوق الدب 2022 ، مع خسائر تتراوح بين 34.1 ٪ إلى 67.5 ٪ لهذا العام. تتمتع العديد من أموالها بالارتدادات القوية في عامي 2023 و 2024 ، لكن هذا لم يكن كافياً لتعويض خسائرهم السابقة.
ونتيجة لذلك ، تكبدت أموال ARK حوالي 13.4 مليار دولار من خسائر رأس المال المحققة وغير المحققة على مدار فترة 10 سنوات-حوالي ضعف عائلة الصندوق القادمة في القائمة. Ark Innovation وحدها يمثل حوالي 7 مليارات دولار من هذا المجموع. حصل كل من Ark Innovation والأموال الأخرى في المجموعة على عائد إجمالي إيجابي على مدار 10 سنوات انتهى في عام 2024 ، لكن التدفقات ذات التوقيت الضعيف في أموالها أثبتت أنها مكلفة لأن معظم المساهمين الذين تم شراؤهم بعد أن بلغت الأداء بالفعل.
وبطبيعة الحال ، استحوذت صناديق ARK على جدار آخر هذا العام ، مما أدى إلى ضعف سوق الأوراق المالية الأمريكية بشكل حاد مع تراجع متنزه في أسهم الهوبوم.
انخفض Arkk الآن بنسبة 15 في المائة لهذا العام ، والمخطط الذي يظهر أدائه على مدار العقد الماضي هو شيء من المجد.
ومع ذلك ، نحن على يقين من أن كل ذلك سيصبح جيدًا عندما يتحقق توقعات Ark بنسبة 7 في المائة من النمو الاقتصادي الأمريكي.
مزيد من القراءة:
– The Cathie “أنا أكره Alphaville” (متجر Ftav Merch)
