فتح Digest محرر مجانًا
تختار رولا خالاف ، محررة FT ، قصصها المفضلة في هذه النشرة الإخبارية الأسبوعية.
تم تعيين موسم ISA هذا الوفير ، ولدينا المستشار راشيل ريفز لشكره.
المخاوف المتزايدة من أن تتدخل مع هذا الاستراحة الضريبية القيمة والمثبتة منذ فترة طويلة يعني أن البريطانيين يحشدون مبالغ ضخمة في ISAs-وهي ظاهرة أطلق عليها اسم “تأثير ريفز” من قبل رئيس هونشو في منصة استثمار واحدة تحدثت إليها.
مع بضعة أسابيع حتى نهاية السنة الضريبية ، تخبرني منصات الاستثمار أن جدار المال يتدفق.
يقول Fidelity إن مبلغ الأموال المدفوعة في الأسهم والأسهم ارتفعت 22 في المائة في عام 2025 ، مقارنة مع نفس الفترة من العام الماضي. بالنسبة إلى Junior ISA ، فإن الأمر أعلى بنسبة 40 في المائة حيث قام الآباء باستثمارات معفاة من الضرائب لأطفالهم.
هذا يردد أرجوحة قياسية نحو استثمار ISAs في مسح المكافآت السنوي في FT. قال الكثير من القراء إنهم يعانون من توفير معاشات التقاعدية بعد تغييرات ضريبة الميراث في الميزانية ، ويقومون بتوسيع نطاق ISAs لأنفسهم وعائلاتهم. يضيف Hargreaves أن التدفقات إلى ISAs الاستثمارية ، وكانت ISA Plus Cash Cash قوية أيضًا ، حيث أظهرت بيانات بنك أوف إنجلترا هذا الأسبوع أن 2.2 مليار جنيه إسترليني تدفق إلى ISAs النقدية في يناير وحده.
أظن أن أرقام فبراير ستكون أعلى ، نظرًا لحملة الضغط المضحكة التي بدأتها صناعة الاستثمار في المملكة المتحدة لإلغاء أو الحد من ISAs النقدية ، أو إعفاءات الضرائب المستقبلية لأسهم المملكة المتحدة غير المحبوبة. من الواضح أنهم يعملون بشكل جيد من الذعر الذي تلا ذلك! ولكن هل حقق أيضًا الهدف الأكثر إثارة للإعجاب المتمثل في زيادة الوعي بالاستثمار؟
أنا جميعًا لبناء ثقافة استثمار أكبر في المملكة المتحدة ، لكن إجبار إن الإفراج عن المخاطر ليس هو الحل-خاصة في الوقت الذي يخشى فيه المستثمرون الأكثر خبرة ما سيحدث عندما تنفجر “فقاعة أمريكا”.
ما يقدر بنحو 6 في المائة من البالغين في المملكة المتحدة لديهم الأسهم والأسهم ISA ، وهي منخفضة بشكل مثير للصدمة. ولكن إذا كنا نريد المزيد من المدخرين النقديين على المدى الطويل لإجراء التبديل ، فإن الإجابة تكمن في التعليم الجماهير حول الاستثمار.
ربما يكون هناك دفع من أحد أفراد الأسرة الأكبر سناً إلى البدء. ومع ذلك ، قبل انهيار الإنترنت ووسائل التواصل الاجتماعي الحواجز التي تحول دون التعلم عن الاستثمار ، غالبًا ما حدث ذلك بالصدفة.
تتميز السلسلة الجديدة من My Money Clinic Podcast بستة قراء مختلفون جدًا من FT يسكبون الفاصوليا حول تجاربهم الحقيقية ، بما في ذلك ستيفان البالغ من العمر 45 عامًا ، والذي بدأ قبل 15 عامًا بعد أن سمع زميلًا يتحدث عن صناديق الفهرس ، ويسألون ما كانت عليه. اليوم ، يجلس على محفظة من ستة أرقام.
قارن قصته مع الحلقة التي تضم جين البالغة من العمر 49 عامًا. عززت الميراث الأخير مدخراتها النقدية إلى مبلغ من ستة أرقام-ومع ذلك فهي خائفة للغاية من الاستثمار ، ولا تعرف من أين تبدأ.
Cash لها دور مهم للعب في محافظ الاستثمار – فقط اسأل Warren Buffett. يعد إنشاء صندوق طوارئ في ISA نقديًا قبل البدء في الاستثمار خطوة معقولة ، وقد يتأثر مستوى المقتنيات النقدية الخاصة بك بتغيير أهداف الحياة ، مثل شراء عقار. لكن الحفاظ على هذه المرونة – وجعلها أسهل في التبديل – أمر حيوي.
كنت في أوائل الثلاثينيات من عمري قبل أن فتحت الأسهم والأسهم ISA. لقد افترضت – خطأ – أنك تحتاج إلى آلاف الجنيهات لفتح واحدة ، وعليك أن تستثمر كل شيء دفعة واحدة. كانت تحذيرات المخاطر أكثر بروزًا من أي معلومات أساسية حول كيفية عمل هذه المنتجات. النتيجة النهائية – الجمود الاستثمار.
ما كسر هذا الأمر بالنسبة لي هو الانضمام إلى مخطط حفظ مكان العمل الذي تديره بيرسون ، ثم مالك صحيفة فاينانشال تايمز. “التعلم عن طريق العمل” هو جانب مهم للغاية في الاستثمار. شعرت تدريجياً بمزيد من الراحة لأن الاستثمار كان “بالنسبة لي”. لقد تعلمت المزيد عن ISAs للأسهم والأسهم ، حيث تحدث الجميع في العمل بصراحة عن مخطط المشاركة ، وحيث كانوا سيضعون العائدات.
إذا أراد المستشار المزيد من الأشخاص من الانتقال من النقد إلى الاستثمارات ، فإن إضافة التعقيد إلى الأسهم والأسهم لن يحقق ذلك. تخلى الحكومة بشكل معقول عن فكرة ISA في المملكة المتحدة ، وأخشى أن يكون هناك “تأثير Reeves” أكثر ضرراً إذا تم إحياء هذا. لذا ، إليك الطريقة التي أوصي بها يمكنها أن تميل إلى زيادة اهتمام هذا العام في ISAs.
إن الفرصة للتثقيف الذاتي حول الاستثمار عبر وسائل التواصل الاجتماعي ومنتدى المناقشة عبر الإنترنت هي مغير للألعاب. دعا ريفز منشئي المحتوى المالي المحترمين إلى رقم 11 داونينج ستريت هذا الأسبوع للاحتفال بإطلاق وحدة وسائط جديدة ، مما يدل على مدى قوة هذه المنصات لزيادة الوعي بالاستثمار.
يجب أن تتجمع لدفع سلطة السلوك المالي لتخفيف حدود المشورة/التوجيه ، بحيث تتوفر معلومات بسيطة ويمكن الوصول إليها وشخصية حول الاستثمار ، بتكلفة منخفضة ، للجماهير من المحترفين. العديد من المنصات الكبيرة جاهزة لدفع الزر.
تقدم حقيقي في تعزيز محو الأمية المالية في المدارس. لكن تجربتي الخاصة توضح كيف يلعب مكان العمل – مركز إنشاء الثروة لمعظم – دورًا مهمًا.
للأسف ، فإن العدد المتناقض من الشركات المدرجة في المملكة المتحدة يعني أن عددًا أقل من العمال لديهم إمكانية الوصول إلى مخططات المشاركة. بالإضافة إلى ذلك ، فإن المدخرين البريطانيين “يشتهرون” بإدارة استثماراتهم في معاشات في مكان العمل. نميل إلى أن ينتهي الأمر بانتشار الأواني الصغيرة التي تبتعد ، والتي استثمرت في الأموال الافتراضية.
يمكن للمستشار أن يسعى إلى تعزيز المشاركة من خلال دعم مقترحات “POT Follows Member” التي من شأنها أن تجعل من السهل على العمال تجميع وإدارة وعاء التقاعد الكبير الذي سيتبعهم إذا نقلوا الوظائف. إن ملكية المعاشات التقاعدية أكبر من شأنها أن تجعل الناس أكثر عرضة للتفاعل مع جلسات التوجيه التي يقدمها العديد من أرباب العمل بالفعل. ومعرفة المزيد عن الاستثمار بشكل عام يمكن أن ينبه المزيد من الأشخاص إلى الفوائد الإضافية للأسهم والأسهم.
لقد لاحظت أن العديد من مقدمي المعاشات التقاعدية في مكان العمل قد انضموا بالفعل إلى النقاط – غالبًا ما يكون من الممكن للموظفين استخدام تطبيق مزودهم لفتح ISA أيضًا. وبينما يكتسب الناس الثقة في اتخاذ خيارات الاستثمار النشطة الخاصة بهم ، هناك كل فرصة لأن “التحيز المنزلي” ستقود المزيد من استثماراتهم الشهرية في أموال وأسهم المملكة المتحدة – “تأثير ريفز” الذي يرغب المستشار.
Claer Barrett هو محرر المستهلك في FT ومؤلف كتاب FT's فرز حياتك المالية سلسلة النشرة الإخبارية claer.barrett@ft.com؛ Instagram و Tiktok claerb
