- ارتفع مؤشر داو جونز بمقدار 650 نقطة يوم الجمعة في محاولة للتعافي.
- لا يزال من المتوقع خفض أسعار الفائدة في سبتمبر/أيلول على اعتبار أنه أمر مؤكد بعد قراءة التضخم في الولايات المتحدة.
- مع ظهور بيانات التضخم في نفقات الاستهلاك الشخصي في الولايات المتحدة، ستتجه الأسواق صوب بيانات الوظائف غير الزراعية يوم الجمعة المقبل.
ارتفع مؤشر داو جونز الصناعي 650 نقطة يوم الجمعة بعد أن جاءت قراءة مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي في الولايات المتحدة قريبة من التوقعات بدرجة كافية للسماح للمستثمرين بالحفاظ على آمالهم في خفض أسعار الفائدة في سبتمبر. تتوقع الأسواق أن يبقي بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة ثابتة لاجتماع آخر في يوليو قبل تقديم أول خفض بمقدار ربع نقطة في دورة خفض أسعار الفائدة الجديدة التي تبدأ في سبتمبر.
استقر معدل التضخم الأساسي في الولايات المتحدة عند 2.6% على أساس سنوي في يونيو، متجاوزًا متوسط توقعات السوق بانخفاض طفيف إلى 2.5%. كما تسارع معدل التضخم في الأمد القريب في يونيو على أساس شهري، حيث ارتفع إلى 0.2% من 0.1% المتوقعة.
انخفض مؤشر ثقة المستهلك لجامعة ميشيغان بأقل من المتوقع في يوليو، حيث انخفض إلى أدنى مستوى له في ثمانية أشهر عند 66.4 بدلاً من 66.0 المتوقعة، لكنه لا يزال أقل من 68.4 السابقة. كما ارتفعت توقعات التضخم الاستهلاكي لجامعة ميشيغان لمدة 5 سنوات إلى 3.0% في يوليو، ارتفاعًا من 2.9% السابقة.
وعلى الرغم من كل علامات التحذير من ارتفاع محتمل في ضغوط التضخم، قررت الأسواق يوم الجمعة أن الأرقام ليست كافية للقلق، واستأنفت التحول بقوة نحو معنويات المخاطرة والاستمرار في التمسك بالأمل في خفض أسعار الفائدة في سبتمبر/أيلول. ووفقًا لأداة FedWatch التابعة لبورصة شيكاغو التجارية، لا تزال أسواق أسعار الفائدة تتوقع إرجاء آخر من لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية (FOMC) في 31 يوليو/تموز، مع احتمالات 100% لخفض لا يقل عن 25 نقطة أساس في 18 سبتمبر/أيلول. ويرى أحد المتفائلين بشكل خاص بخفض أسعار الفائدة احتمالات 12% لخفض مزدوج في سبتمبر/أيلول بمقدار 50 نقطة أساس.
المؤشر الاقتصادي
نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسية – مؤشر الأسعار (على أساس سنوي)
يقيس مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسية (PCE)، الذي يصدره مكتب التحليل الاقتصادي الأمريكي على أساس شهري، التغيرات في أسعار السلع والخدمات التي يشتريها المستهلكون في الولايات المتحدة. كما يعد مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي مقياس التضخم المفضل لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي. تقارن القراءة السنوية أسعار السلع في شهر المرجع بنفس الشهر من العام السابق. تستبعد القراءة الأساسية ما يسمى بمكونات الغذاء والطاقة الأكثر تقلبًا لإعطاء قياس أكثر دقة لضغوط الأسعار. بشكل عام، القراءة المرتفعة تشير إلى صعود الدولار الأمريكي (USD)، في حين أن القراءة المنخفضة تشير إلى هبوطه.
اقرأ أكثر.
اخبار داو جونز
تعافى مؤشر داو جونز بقوة من الهبوط الذي شهده في منتصف الأسبوع، حيث ارتفع بأكثر من 700 نقطة، متفوقاً على بقية مؤشرات الأسهم الأميركية. فقد ارتفع المؤشر بنسبة 1.8% يوم الجمعة، حيث سجلت جميع الأوراق المالية المكونة لمؤشر داو جونز الصناعي تقريباً اللون الأخضر مع اقتراب نهاية أسبوع التداول.
تمكنت شركة 3M Co. (MMM) بمفردها من جر مؤشر داو جونز إلى أعلى مستوياته يوم الجمعة بعد أن أعلنت عن إيرادات فاقت التوقعات بمقدار 400 مليون دولار ورفعت الحد الأدنى لنطاق التوجيه المستقبلي للشركة. ارتفعت شركة MMM بنسبة 21% في تعاملات يوم الجمعة لتتجاوز 125.00 دولار للسهم وتتداول عند أعلى مستوى لها في 23 شهرًا.
التوقعات الفنية لمؤشر داو جونز
ارتفع مؤشر داو جونز مرة أخرى فوق مستوى 40,000.00 نقطة يوم الثلاثاء، متجاهلاً الانخفاضات التي شهدها منتصف الأسبوع ومستعيداً جزءاً كبيراً من خسائره التي تكبدها في الأمد القريب من أعلى مستوياته القياسية عند 41,371.38 نقطة. وقد أدى ارتفاع يوم الجمعة إلى تسجيل ذروة جديدة لهذا الأسبوع، مما عكس عدة أيام من الانخفاضات الحذرة، وأعد مؤشر داو جونز الصناعي لانتعاش فني قبل الأسبوع المقبل.
يواصل مؤشر داو جونز اختبار الرسم البياني على المستوى المرتفع، في منطقة صعودية عميقة ويتداول بنسبة 7% فوق المتوسط المتحرك الأسي لمدة 200 يوم (EMA) عند 37,837.12. إذا استؤنفت الضغوط القصيرة وسحبت مؤشر الأسهم الرئيسي إلى الجانب المنخفض، فسوف يتطلع المشترون إلى الدخول من المتوسط المتحرك الأسي لمدة 50 يومًا عند 39,527.96.
الرسم البياني لمؤشر داو جونز لمدة خمس دقائق
الرسم البياني اليومي لمؤشر داو جونز
الأسئلة الشائعة حول مؤشر داو جونز
مؤشر داو جونز الصناعي، أحد أقدم مؤشرات سوق الأوراق المالية في العالم، يتكون من أكثر 30 سهمًا تداولًا في الولايات المتحدة. يتم ترجيح المؤشر حسب السعر وليس حسب القيمة السوقية. يتم حسابه عن طريق جمع أسعار الأسهم المكونة وقسمتها على عامل، حاليًا 0.152. أسس المؤشر تشارلز داو، الذي أسس أيضًا صحيفة وول ستريت جورنال. في السنوات اللاحقة، تعرض للانتقاد لعدم تمثيله على نطاق واسع بما فيه الكفاية لأنه يتتبع 30 تكتلًا فقط، على عكس المؤشرات الأوسع مثل مؤشر ستاندرد آند بورز 500.
هناك العديد من العوامل المختلفة التي تؤثر على مؤشر داو جونز الصناعي. ويعد الأداء الإجمالي للشركات المكونة للمؤشر كما هو موضح في تقارير أرباح الشركات الفصلية هو العامل الرئيسي. كما تساهم البيانات الاقتصادية الكلية الأمريكية والعالمية في التأثير على معنويات المستثمرين. كما يؤثر مستوى أسعار الفائدة، الذي يحدده بنك الاحتياطي الفيدرالي، على مؤشر داو جونز الصناعي لأنه يؤثر على تكلفة الائتمان، والتي تعتمد عليها العديد من الشركات بشكل كبير. وبالتالي، يمكن أن يكون التضخم محركًا رئيسيًا بالإضافة إلى مقاييس أخرى تؤثر على قرارات بنك الاحتياطي الفيدرالي.
نظرية داو هي طريقة لتحديد الاتجاه الأساسي لسوق الأوراق المالية طورها تشارلز داو. تتمثل إحدى الخطوات الرئيسية في مقارنة اتجاه متوسط داو جونز الصناعي (DJIA) ومتوسط داو جونز للنقل (DJTA) واتباع الاتجاهات فقط حيث يتحرك كلاهما في نفس الاتجاه. الحجم هو معيار تأكيدي. تستخدم النظرية عناصر تحليل الذروة والقاع. تفترض نظرية داو ثلاث مراحل للاتجاه: التراكم، عندما تبدأ الأموال الذكية في الشراء أو البيع؛ والمشاركة العامة، عندما ينضم الجمهور الأوسع؛ والتوزيع، عندما تخرج الأموال الذكية.
هناك عدد من الطرق لتداول مؤشر داو جونز الصناعي. أحدها استخدام صناديق الاستثمار المتداولة التي تسمح للمستثمرين بتداول مؤشر داو جونز الصناعي كأوراق مالية واحدة، بدلاً من الاضطرار إلى شراء أسهم في جميع الشركات المكونة للمؤشر. ومن الأمثلة الرائدة على ذلك صندوق SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA). تتيح عقود العقود الآجلة لمؤشر داو جونز الصناعي للمتداولين المضاربة على القيمة المستقبلية للمؤشر، وتوفر الخيارات الحق، ولكن ليس الالتزام، بشراء أو بيع المؤشر بسعر محدد مسبقًا في المستقبل. تتيح صناديق الاستثمار المشتركة للمستثمرين شراء حصة من محفظة متنوعة من أسهم مؤشر داو جونز الصناعي، وبالتالي توفير التعرض للمؤشر الإجمالي.