يتخلى الدولار الأمريكي عن مكاسبه الأسبوعية في أعقاب ISM وميشيغان

يشارك:

• يتم تداول الدولار الأمريكي بالقرب من استقرار هذا الأسبوع ويشهد تراجع مكاسب يوم الجمعة بعد نقاط البيانات الأمريكية الأخيرة.
• تشهد الأسواق هذا الأسبوع حالة من الجمود بالنسبة للدولار.
• يدور مؤشر الدولار الأمريكي حول منطقة 104.00، غير قادر على الاختراقak بعيدا في كلتا الحالتين.

يتخلى الدولار الأمريكي (USD) عن مكاسبه لهذا الجمعة وهذا الأسبوع في أعقاب صدور تقرير معهد إدارة التوريدات (ISM) وجامعة ميشيغان. التناقض الذي سيظهر يوم الجمعة بين مؤشر مديري المشتريات العالمي ومؤشر ISM يجعل المتداولين يستمعون إلى التعليقات الأخيرة لمسؤولي بنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي بعدم تعليق الكثير من الوزن على قراءات التضخم الأخيرة. وهذا يعني أن بنك الاحتياطي الفيدرالي مقتنع بأن المسار الانكماشي لا يزال سليمًا وأن رفع سعر الفائدة ليس ضمن خطة بنك الاحتياطي الفيدرالي…، حتى الآن.

على الصعيد الاقتصادي، تم الانتهاء من جميع نقاط البيانات لهذا الأسبوع. ستتجه كل الأنظار الآن نحو الأسبوع المقبل مع صدور تقرير الوظائف الأمريكي الشهري وقرار البنك المركزي الأوروبي بشأن السياسة النقدية. وفي الوقت نفسه، سيصدر المتحدثون باسم بنك الاحتياطي الفيدرالي المزيد من التعليقات مع جرس الإغلاق الأمريكي لهذا الأسبوع.

محركات السوق اليومية الموجزة: المتحدثون الفيدراليون يخففون من إصدارات بيانات هذا الأسبوع

• بدأ يوم الجمعة بالقراءة النهائية لمؤشر مديري المشتريات التصنيعي العالمي من S&P لشهر فبراير. وكانت التوقعات تشير إلى قراءة دون تغيير عند 51.5، على الرغم من أن الرقم جاء أعلى عند 52.2.
• في الساعة 15:00 بتوقيت جرينتش، صدر كل من جامعة ميشيغان ومعهد إدارة التوريدات (ISM):
  • للقراءة النهائية لشهر فبراير من جامعة ميشيغان:
    • وارتفعت ثقة المستهلك من 79.6 إلى 76.9.
    • توقعات التضخم ظلت ثابتة عند 2.9%
  • سيحتوي إصدار بيانات ISM PMI على العناصر التالية:
    • انخفض مؤشر مديري المشتريات التصنيعي الرئيسي من 49.1 إلى 47.8.
    • وانكمش المكون الفرعي للتوظيف في قطاع التصنيع من 47.1 إلى 45.9.
    • وبلغ مؤشر الطلبيات الجديدة 52.5، وانخفض إلى 49.2
    • اتبع مؤشر الأسعار المدفوعة الاتجاه المذكور أعلاه، وانخفض أيضًا من 52.9 إلى 52.5.
• لدى الاحتياطي الفيدرالي جدوله الخاص هذا الجمعة:
  • قال محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي في ريتشمان، توم باركين، إنه ليس هناك حاجة لرفع سعر الفائدة مع الانكماش في بعض القطاعات. على الرغم من أن بنك الاحتياطي الفيدرالي لا ينبغي أن يكون في عجلة من أمره لخفض الفائدة، حتى لو لم تكن هناك تخفيضات لهذا العام.
  • أصدر عضو مجلس محافظي بنك الاحتياطي الفيدرالي كريستوفر والر ورئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في دالاس لوري لوجان تعليقات أيضًا خلال حلقة نقاش. وهم يرون أن بنك الاحتياطي الفيدرالي سيكون مقيدًا تدريجيًا في حين أن جولة الإعادة في الميزانية العمومية يجب أن تكون بوتيرة أبطأ.
  • ومن المقرر أن يتحدث رافائيل بوستيك، رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا، في الساعة 17:15 بتوقيت جرينتش.
  • وسيشارك رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في سان فرانسيسكو ماري دالي ورئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في مدينة كانساس سيتي جيفري شميد في حلقة نقاش في الساعة 18:30 بتوقيت جرينتش.
  • ستتحدث أدريانا كوجلر، عضو مجلس محافظي بنك الاحتياطي الفيدرالي، في حوالي الساعة 20:30 بتوقيت جرينتش.
  • في الساعة 16:00 بتوقيت جرينتش، سيصدر بنك الاحتياطي الفيدرالي تقرير السياسة النقدية والذي سيتم إرساله إلى الكونجرس قبل عقد جلسات الاستماع نصف السنوية في الأسبوع المقبل.
• تتحول الأسهم إلى اللون الأحمر في أعقاب تقرير التصنيع العالمي، مما يبني الحجة لصالح موقف ثابت لأسعار الفائدة لفترة أطول من بنك الاحتياطي الفيدرالي.
• وفقًا لأداة FedWatch الخاصة بمجموعة CME، فإن توقعات توقف بنك الاحتياطي الفيدرالي مؤقتًا في اجتماع 20 مارس تبلغ 97٪، في حين تبلغ فرص خفض أسعار الفائدة 3٪.
• يتم تداول سندات الخزانة الأمريكية القياسية لأجل 10 سنوات بحوالي 4.20%، وهو الحد الأدنى لهذا الأسبوع

التحليل الفني لمؤشر الدولار الأمريكي: ارتفاع أسعار الفائدة أمر غير وارد في الوقت الحالي

لم يتحرك مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) كثيرًا ومن المقرر أن يغلق الأسبوع بمكاسب طفيفة. إن الاختلاف بين المتحدثين في بنك الاحتياطي الفيدرالي الذين يعلقون على تخفيضات سعر الفائدة الفيدرالي وبيانات التضخم الأخيرة التي تفتح إمكانية رفع سعر الفائدة مرة أخرى يخلق فراغًا لا يستطيع الدولار الأمريكي التحرك فيه. يبدو أن المتداولين سيحافظون على توقعاتهم حتى الأسبوع المقبل، عندما سيتم إصدار تقرير الوظائف الأمريكي وسيشهد رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول في الكونجرس.

وعلى الجانب العلوي، تم اختراق المتوسط ​​المتحرك البسيط لـ 100 يوم (SMA) بالقرب من 103.97 في الوقت الحالي ومن المفترض ألا يشهد إعادة اختبار في أي مكان في وقت لاحق من يوم الجمعة. إذا تمكن الدولار الأمريكي من تجاوز مستوى 104.60، فإن مستوى 105.12 هو المستوى الرئيسي التالي الذي يجب مراقبته. خطوة واحدة بعد ذلك تأتي عند 105.88، وهو أعلى مستوى منذ نوفمبر 2023. وفي نهاية المطاف، يمكن أن يعود مستوى 107.20 – أعلى مستوى لعام 2023 – إلى نطاقه.

وبالنظر إلى الأسفل، فقد تم كسر المتوسط ​​المتحرك البسيط لمدة 200 يوم عند 103.74 مرتين مؤخرًا، مما يجعله دعمًا ضعيفًا. ومع ذلك، لا ينبغي أن يتخلى المتوسط ​​​​المتحرك البسيط لـ 200 يوم بهذه السهولة، لذا قد يكون التراجع البسيط إلى هذا المستوى أكثر من مجرد منح. في النهاية، إذا فقد قوته، فقد تنخفض الأسعار إلى 103.16، وهو المتوسط ​​​​المتحرك البسيط لـ 55 يومًا، قبل اختبار 103.00.