أطلق بنك نيغارا ماليزيا (BNM)، البنك المركزي في البلاد، صندوق حماية تنظيمي موسع للأصول الرقمية ضمن مركز ابتكار الأصول الرقمية (DAIH) الخاص به لتجربة العملات المستقرة والمنتجات المالية الرمزية.
سيمكن البرنامج البنك من استكشاف كيف يمكن للمعادل الرقمي للرينغيت الماليزي وغيره من المنتجات المالية الرمزية أن يعمل في العالم الحقيقي.
وقال بنك نيجارا ماليزيا إن صندوق الحماية سيركز على العملات المستقرة المدعومة بالرينغيت، والرموز الرقمية التي تحافظ على قيمة ثابتة مرتبطة بالعملة الماليزية، بالإضافة إلى الودائع المصرفية الرمزية.
ستُعلم هذه التجارب البنك كيف يمكن لهذه الأنواع من الأصول الرقمية أن تتيح مدفوعات أسرع عبر الحدود، وربما تساعد في إنشاء عملة رقمية للبنك المركزي (CBDC).
“سيسمح الاختبار للبنك المركزي الماليزي بتقييم الآثار المترتبة على الاستقرار النقدي والمالي وتوجيه اتجاه سياستنا في هذه المجالات المحددة. والجدير بالذكر أن البنك المركزي الماليزي يعتزم توفير وضوح أكبر بشأن استخدام عملات رينجيت المستقرة والودائع الرمزية بحلول نهاية عام 2026،” كما جاء في جزء من البيان.
العملة الرقمية للبنك المركزي (CBDC) هي شكل من أشكال الأموال التي يتم إنشاؤها والاحتفاظ بها للتداول من قبل البنك المركزي من خلال الوسائل الرقمية. وقد انضم العديد من أكبر البنوك في العالم إلى هذه التجارب. يعد بنك ستاندرد تشارترد ومجموعة CIMB القابضة ومايبانك وشركة الاستثمار Capital A أيضًا من بين خطط البنوك لتقييم الاعتبارات المتعلقة بالشريعة، وهي قواعد من الشريعة الإسلامية توجه الممارسات المالية ويجب الحفاظ عليها بما يتوافق مع منتجات التمويل الإسلامي.
وفقًا لبنك BNM، فإن الدروس المستفادة من برامج Sandbox ستساعد في تشكيل سياسة البلاد حول الأصول الرقمية والترميز. على الصعيد العالمي، تتسابق الحكومات لاستكشاف العملات الرقمية والأصول الرمزية لمواكبة الاقتصاد الرقمي المتنامي.
ماليزيا تختبر الترميز المتوافق مع الشريعة الإسلامية مع توسع الشركات التجريبية للعملة المستقرة
في نوفمبر 2025، نشر بنك نيجارا ماليزيا خارطة طريق مدتها ثلاث سنوات لاختبار الترميز عبر عدة قطاعات. وكما ذكرت شركة Cryptopolitan سابقًا، فإنها تعمل على إنشاء مركز ابتكار للأصول الرقمية ومجموعة عمل صناعية للحصول على تعليقات حول حالات الاستخدام، بما في ذلك تمويل سلسلة التوريد وحلول التمويل الإسلامي.
وذكر البنك المركزي في تقريره أنه يخطط لإجراء إثباتات المفاهيم والدراسات التجريبية في 2026 ثم قم بتوسيع النطاق في العام التالي. وتسلط خارطة الطريق الضوء على الاستخدامات المحتملة في إدارة سلسلة التوريد، والتمويل المتوافق مع الشريعة الإسلامية، والحصول على الائتمان، والتمويل القابل للبرمجة، والتسويات عبر الحدود على مدار الساعة.
وسوف يقوم البنك المركزي الماليزي أيضاً بتقييم “الاعتبارات المرتبطة بالشريعة”، والتي تشير إلى القانون الإسلامي الذي يحكم العادات الاجتماعية والمالية والسياسية. يسمح الترميز بتمثيل أصول العالم الحقيقي، مثل الممتلكات أو السندات أو السلع، رقميًا على blockchain.
حدث مهم وقع في ديسمبر، عندما طرح إسماعيل إبراهيم، الابن الأكبر لملك ماليزيا الحالي، عملة مستقرة مرتبطة بالرينجيت تسمى RMJDT. يتم أيضًا اختبار الرمز المميز، الذي أصدرته شركة الاتصالات التابعة لإبراهيم، Bullish Aim، في وضع الحماية ولم يتم استخدامه في الصفقات العامة.
وفي الشهر نفسه، كشف بنك ستاندرد تشارترد وكابيتال أ عن خطط خاصة بهما لدراسة العملات المستقرة المدعومة بالرينغيت لتسوية الجملة. تم تصميم هذه العملات المستقرة للمعاملات واسعة النطاق بين المؤسسات المالية والبنوك المركزية والحكومات، وليس للاستخدام اليومي للبيع بالتجزئة.
يختبر البنك المركزي الماليزي التمويل الرمزي في وضع الحماية الخاضع للرقابة
يوفر صندوق الحماية الخاص بـ BNM بيئة محمية لاختبار المنتجات المالية الرقمية الجديدة ولا يعرض مخاطر جديدة لعامة الناس. إنهم يهدفون إلى تثقيف المنظمين حول الفروق الفنية والتشغيلية والقانونية للأصول الرمزية بمساعدة البنوك والشركات الخاصة.
يسلط هذا النهج الضوء أيضًا على كيفية عمل الودائع المصرفية الرمزية، مثل من خلال التسويات الآلية عبر الحدود والتفاعل مع العقود المالية القابلة للبرمجة.
مع استمرار تزايد أهمية الأصول الرمزية والعملات الرقمية، فإن صندوق الحماية الخاص ببنك ماليزيا المركزي يضع ماليزيا في مكان يسمح لها باستكشاف الفوائد المحتملة لهذه التقنيات وتكييف لوائحها مع المشهد المالي سريع التغير.