ارتفع زوج يورو/دولار EUR/USD بأكثر من 0.40% يوم الأربعاء بعد أن عززت البيانات الاقتصادية في الولايات المتحدة الرهانات على أن بنك الاحتياطي الفيدرالي سيخفض أسعار الفائدة في اجتماعه يومي 9 و10 ديسمبر. ويتداول الزوج عند 1.1668 بعد أن ارتد من أدنى مستوياته اليومية عند 1.1617.
يواصل اليورو ارتفاعه مع انخفاض بيانات التوظيف الأمريكية الضعيفة للدولار، بينما يعزز تحسن مؤشرات مديري المشتريات في منطقة اليورو الزخم الصعودي
واصل الدولار خسائره حيث كشفت بيانات التوظيف أن الشركات الخاصة خفضت الوظائف بأسرع وتيرة منذ عام 2023، حسبما كشف تقرير ADP. بالنظر إلى هذه الخلفية، توقعت أسواق المال احتمالًا بنسبة 90٪ لخفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس الأسبوع المقبل.
ونتيجة لذلك، استمر ارتفاع زوج يورو/دولار EUR/USD، على الرغم من توسع النشاط التجاري في قطاع الخدمات في الولايات المتحدة في نوفمبر، وفقًا لمعهد إدارة التوريدات (ISM).
وفي أوروبا، علقت رئيسة البنك المركزي الأوروبي كريستين لاجارد بأن “مؤشرات التضخم الأساسي تظل متسقة مع الهدف المتوسط الأجل البالغ 2%”، مضيفة أن البنك يتوقع أن يظل التضخم بالقرب من هدفه البالغ 2% “في الأشهر المقبلة”.
من ناحية البيانات، تحسنت خدمات HCOB ومؤشرات مديري المشتريات المركبة لمنطقة اليورو في نوفمبر. توسعت مؤشرات مديري المشتريات في ألمانيا وفرنسا أيضًا، بينما في إسبانيا، أشار مؤشر مديري المشتريات لقطاع الخدمات HCOB إلى تباطؤ معتدل، وتوسع بمعدل أقل مقارنة بشهر أكتوبر.
بيانات الاتحاد الأوروبي والولايات المتحدة المقبلة
يترقب متداولو زوج يورو/دولار EUR/USD صدور مبيعات التجزئة في أوروبا، وخطابات صناع السياسة في البنك المركزي الأوروبي، بقيادة نائب الرئيس لويس دي جويندوس. في الولايات المتحدة، سيتضمن الجدول تخفيضات الوظائف في تشالنجر لشهر نوفمبر ومطالبات البطالة الأولية للأسبوع المنتهي في 29 نوفمبر.
سعر اليورو هذا الاسبوع
يوضح الجدول أدناه نسبة التغير في اليورو (EUR) مقابل العملات الرئيسية المدرجة هذا الأسبوع. وكان اليورو هو الأقوى مقابل الدولار الأمريكي.
| دولار أمريكي | يورو | GBP | ين يابانى | كندي | دولار أسترالي | دولار نيوزيلندي | الفرنك السويسري | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| دولار أمريكي | -0.61% | -0.84% | -0.57% | -0.19% | -0.83% | -0.79% | -0.48% | |
| يورو | 0.61% | -0.25% | 0.04% | 0.41% | -0.23% | -0.20% | 0.13% | |
| GBP | 0.84% | 0.25% | 0.54% | 0.66% | 0.02% | 0.05% | 0.38% | |
| ين يابانى | 0.57% | -0.04% | -0.54% | 0.39% | -0.27% | -0.20% | 0.10% | |
| كندي | 0.19% | -0.41% | -0.66% | -0.39% | -0.69% | -0.61% | -0.28% | |
| دولار أسترالي | 0.83% | 0.23% | -0.02% | 0.27% | 0.69% | 0.03% | 0.35% | |
| دولار نيوزيلندي | 0.79% | 0.20% | -0.05% | 0.20% | 0.61% | -0.03% | 0.33% | |
| الفرنك السويسري | 0.48% | -0.13% | -0.38% | -0.10% | 0.28% | -0.35% | -0.33% |
تُظهر الخريطة الحرارية النسبة المئوية للتغيرات في العملات الرئيسية مقابل بعضها البعض. يتم اختيار العملة الأساسية من العمود الأيسر، بينما يتم اختيار العملة المقابلة من الصف العلوي. على سبيل المثال، إذا اخترت اليورو من العمود الأيسر وتحركت على طول الخط الأفقي إلى الدولار الأمريكي، فإن النسبة المئوية للتغيير المعروضة في المربع ستمثل اليورو (الأساس)/الدولار الأمريكي (عرض الأسعار).
المحرك اليومي للسوق: اليورو مدعوم بالبيانات الأمريكية المختلطة
- دعمت البيانات الأمريكية الدولار الأمريكي بالكاد بعد أن أظهر تقرير التوظيف الوطني الصادر عن ADP أن الوظائف الخاصة انخفضت بمقدار -32 ألفًا في نوفمبر، وهو ما خالف التوقعات التي كانت تشير إلى ارتفاع قدره 10 آلاف. وأظهرت البيانات تدهور سوق الوظائف في الولايات المتحدة، مما عزز الرهانات على أن بنك الاحتياطي الفيدرالي سوف يخفض أسعار الفائدة الأسبوع المقبل.
- تجاوز مؤشر مديري المشتريات (ISM) للخدمات في نوفمبر، التوقعات حيث ارتفع إلى 52.6 من 52.4، متجاوزًا التوقعات البالغة 52.1 مما كشف عن توسع في القطاع.
- تم تحديث مؤشر مديري المشتريات لقطاع الخدمات HCOB في منطقة اليورو إلى 53.6 من 53.1، مسجلاً مكاسبه الشهرية الرابعة على التوالي وأعلى مستوى منذ مايو 2023.
التحليل الفني: يتجاوز زوج يورو/دولار EUR/USD مستوى 1.1650 ويتجه نحو 1.1700
ظل زوج يورو/دولار EUR/USD ثابتًا لمدة ثلاثة أيام متتالية، ولكنه اخترق أخيرًا مستوى 1.1650، ليفتح نطاق تداول جديدًا بين الأخير ومستوى 1.1700. لذلك، مع اكتساب المشترين للزخم كما هو موضح في مؤشر القوة النسبية (RSI)، فإن اختبار مستوى 1.1918 منذ بداية العام حتى الآن يبدو بعيدًا عن نهاية العام. ولا يزال التحرك إلى مستوى 1.1800 محتملاً.
على الجانب السلبي، إذا انخفض زوج يورو/دولار EUR/USD إلى ما دون 1.1650، فإن دعمه الأول هو المتوسط المتحرك البسيط لـ 50 يومًا عند 1.1610، يليه المتوسط المتحرك البسيط لـ 20 يومًا عند 1.1580 و1.1500.
الأسئلة الشائعة حول اليورو
اليورو هو العملة الرسمية لدول الاتحاد الأوروبي العشرين التي تنتمي إلى منطقة اليورو. وهي ثاني أكثر العملات تداولاً في العالم بعد الدولار الأمريكي. وفي عام 2022، شكلت 31% من جميع معاملات الصرف الأجنبي، بمتوسط حجم تداول يومي يزيد عن 2.2 تريليون دولار يوميًا. يعد زوج العملات EUR/USD هو زوج العملات الأكثر تداولًا في العالم، حيث يمثل خصمًا يقدر بـ 30% على جميع المعاملات، يليه EUR/JPY (4%)، وEUR/GBP (3%)، وEUR/AUD (2%).
البنك المركزي الأوروبي (ECB) في فرانكفورت، ألمانيا، هو البنك الاحتياطي لمنطقة اليورو. يحدد البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة ويدير السياسة النقدية. إن التفويض الأساسي للبنك المركزي الأوروبي يتلخص في الحفاظ على استقرار الأسعار، وهو ما يعني إما السيطرة على التضخم أو تحفيز النمو. أداته الأساسية هي رفع أو خفض أسعار الفائدة. عادة ما تعود أسعار الفائدة المرتفعة نسبياً – أو توقع أسعار فائدة أعلى – بالنفع على اليورو والعكس صحيح. يتخذ مجلس محافظي البنك المركزي الأوروبي قرارات السياسة النقدية في الاجتماعات التي تعقد ثماني مرات في السنة. ويتم اتخاذ القرارات من قبل رؤساء البنوك الوطنية في منطقة اليورو والأعضاء الستة الدائمين، بما في ذلك رئيسة البنك المركزي الأوروبي، كريستين لاغارد.
تعد بيانات التضخم في منطقة اليورو، التي يتم قياسها بواسطة المؤشر الموحد لأسعار المستهلك (HICP)، أحد المؤشرات الاقتصادية المهمة لليورو. وإذا ارتفع التضخم بما يتجاوز المتوقع، وخاصة إذا كان أعلى من هدف البنك المركزي الأوروبي بنسبة 2%، فإن هذا يضطر البنك المركزي الأوروبي إلى رفع أسعار الفائدة لإعادته تحت السيطرة. عادة ما تعود أسعار الفائدة المرتفعة نسبياً مقارنة بنظيراتها بالنفع على اليورو، لأنها تجعل المنطقة أكثر جاذبية كمكان للمستثمرين العالميين لحفظ أموالهم.
تقيس إصدارات البيانات صحة الاقتصاد ويمكن أن تؤثر على اليورو. يمكن لمؤشرات مثل الناتج المحلي الإجمالي، ومؤشرات مديري المشتريات التصنيعية والخدمات، والتوظيف، ومسوحات ثقة المستهلك أن تؤثر جميعها على اتجاه العملة الموحدة. إن الاقتصاد القوي أمر جيد بالنسبة لليورو. فهو لا يجذب المزيد من الاستثمار الأجنبي فحسب، بل قد يشجع البنك المركزي الأوروبي على رفع أسعار الفائدة، الأمر الذي سيعزز اليورو بشكل مباشر. بخلاف ذلك، إذا كانت البيانات الاقتصادية ضعيفة، فمن المرجح أن ينخفض اليورو. تعتبر البيانات الاقتصادية لأكبر أربعة اقتصادات في منطقة اليورو (ألمانيا وفرنسا وإيطاليا وإسبانيا) ذات أهمية خاصة، حيث أنها تمثل 75٪ من اقتصاد منطقة اليورو.
من البيانات المهمة الأخرى لليورو هي الميزان التجاري. يقيس هذا المؤشر الفرق بين ما تكسبه الدولة من صادراتها وما تنفقه على الواردات خلال فترة معينة. إذا كانت دولة ما تنتج صادرات مرغوبة للغاية، فإن عملتها ستكتسب قيمة من الطلب الإضافي الناتج عن المشترين الأجانب الذين يسعون لشراء هذه السلع. ولذلك، فإن صافي الميزان التجاري الإيجابي يعزز العملة والعكس صحيح بالنسبة للرصيد السلبي.